Investindo em IPOs com 20/20 de retrospectiva aproveitando a oportunidade das grandes ondas

O mesmo vale para o investimento. Claro, você deve guardar dinheiro em índices ou fundos mútuos. Mas, às vezes, vale a pena correr riscos. Às vezes, não há problema em balançar as cercas. A chave é garantir que você não perca sua camisa.

O retorno do risco é uma troca. Quanto maior o risco, maior a recompensa potencial. Mas mesmo os surfistas de ondas grandes tomam precauções para diminuir o risco de lesões. E como investidor, você não quer colocar todos os seus ovos em uma cesta.

Veja a seguir alguns dos investimentos que fizeram grandes ondas até hoje e o que você pode aprender com seus exemplos.

Entre no térreo

Se você deseja fazer uma fortuna, provavelmente já pensou em investir na oferta pública inicial de uma empresa, ou IPO. IPOs são atraentes. É a primeira vez que uma empresa privada oferece patrimônio ao público. Essas empresas geralmente vendem produtos ou serviços que ganharam popularidade em um curto período. Para alguns, os IPOs representam a chance de investir na próxima grande empresa.

No entanto, há desvantagens a serem consideradas. Como essas empresas são jovens, elas não têm um longo histórico e muitas possuem equipes de gerenciamento inexperientes. Nem todos os IPOs cumprem seu hype. É um jogo de dados. Inevitavelmente, haverá vencedores e perdedores.

Startups de alto perfil, como Uber, Spotify e Slack, tornaram-se públicas recentemente. Algum desses itens gerará retornos fortes no futuro? Será que eles estarão daqui a 10 anos? Só o tempo irá dizer.

Mas e se você tivesse sido um dos primeiros investidores em algumas das empresas mais emblemáticas da atualidade? Quanto dinheiro você teria?

Para descobrir, calculamos quanto um investimento inicial de US $ 1.000 teria crescido em diferentes ações da empresa. São empresas cujas marcas são tão onipresentes que é quase impossível passar um dia sem usar um de seus produtos ou serviços. Assumimos que os dividendos das ações não foram reinvestidos. Por consistência, ajustamos todos os preços das ações para separações. Também incluímos o bitcoin em nossa análise, rastreando seu valor no início de 2011.

Os dados mostram a força do tempo. Vale a pena manter bons negócios a longo prazo. Embora as empresas de tecnologia tenham a maior taxa de crescimento anual composta, as marcas mais antigas geram o maior retorno total.

O valor de mil dólares em ações da Walt Disney em 1957 valeria 7,6 milhões hoje. Em comparação, um investimento inicial de US $ 1.000 na Coca-Cola em 1919 valeria quase US $ 12,7 milhões. E isso não explica reinvestimentos de dividendos em nenhuma das ações. De acordo com uma declaração de procuração da Coca-Cola, uma ação de suas ações ordinárias, comprada por US $ 40 em 1919, valeria US $ 9,8 milhões em 2012 se os pagamentos de dividendos fossem reinvestidos anualmente. Essa é uma taxa de crescimento anual composta de 14,3%. Se extrapolarmos as projeções para 2019, uma pessoa que investiu US $ 1.000 no IPO da Coca-Cola agora teria mais de US $ 620 milhões com reinvestimentos de dividendos.

Às vezes, vale a pena ter sorte também. Com US $ 1.000, você poderia ter comprado 3.333 bitcoins em janeiro de 2011. Em 30 de agosto de 2019, isso valeria mais de US $ 32 milhões.

Alavancar uma crise econômica

Os cálculos acima são um exercício interessante, mas a maioria das pessoas não teve a oportunidade de investir nessas IPOs. Algumas dessas empresas foram lançadas há muitos anos antes de uma pessoa comum investir ou economizar para a aposentadoria. Por exemplo, a Johnson & Johnson tornou-se pública em 1944 durante a Segunda Guerra Mundial. A Coca-Cola tornou-se pública há um século, durante o segundo mandato de Woodrow Wilson como presidente.

Para a maioria de nós, 10 anos é um horizonte de tempo mais razoável a considerar. É longo o suficiente para refletir sobre os resultados de escolhas passadas recentes. Então, o que estava acontecendo há 10 anos? A crise econômica mais grave desde a Grande Depressão estava prejudicando os mercados financeiros.

Mais de uma década se passou desde a Grande Recessão. Durante esse tempo, o mercado de ações tem estado na faixa mais longa de ganhos ininterruptos na história americana. O S&P 500 aumentou mais de 350% e a economia se expandiu. E, como resultado, os investidores ganharam muito dinheiro.

Mas muitas pessoas estavam nervosas em arriscar seu dinheiro quando o mercado estava afundando. Os ativos imobiliários perderam valor, os mercados globais caíram em queda livre e muitas empresas fecharam os negócios. Foi um período preocupante, e muitas pessoas tiraram seu dinheiro do mercado.

Warren Buffett, um dos investidores mais bem sucedidos da história, disse uma vez:

Ele tem razão. A retrospectiva é 20/20, especialmente quando se trata de decisões financeiras. É muito mais fácil comprar na baixa e vender na alta depois de conhecer o resultado. Mas e se você pudesse voltar no tempo e investir quando o mercado de ações chegasse ao fundo do poço? Quanto dinheiro você teria hoje?

Para descobrir, calculamos quanto um investimento inicial de US $ 1.000 teria crescido de 31 de agosto de 2009 a 30 de agosto de 2019 usando dados históricos do Yahoo Finance.

Um investimento na Netflix teria aumentado 47 vezes. A Netflix agora tem um valor de mercado de aproximadamente US $ 130 bilhões. Nada mal para uma empresa que se ofereceu para vender à Blockbuster por US $ 50 milhões em 2000. Apenas 13 anos depois, a Blockbuster fechou suas lojas, enquanto 76% dos lares americanos transmitem agora a Netflix.

Fonte: Cloud Technology Partners

A Amazon tem o segundo maior retorno das empresas que analisamos. Um investimento inicial de US $ 1.000 na Amazon em 2009 valeria quase US $ 22.000 hoje. Isso não surpreende quando você considera o quanto a empresa expandiu além de suas raízes no comércio eletrônico. Nos últimos 10 anos, a Amazon entrou em muitas novas indústrias, como varejo, computação em nuvem, streaming de vídeo, serviços de entrega e robótica.

Até empresas estabelecidas como McDonald's, Walt Disney, Microsoft e Nike superaram o S&P 500. Essas são as empresas para as quais os investidores se sentem mais atraídos por sua estabilidade e pagamento de dividendos. Isso mostra que você nem sempre precisa correr um grande risco para gerar um retorno forte. Se você tivesse apostado com segurança investindo em ouro ou em uma nota do Tesouro de 10 anos nos EUA, em comparação, teria um desempenho significativamente inferior ao S&P 500.

Palavra final

Escolher ações não é fácil. Segundo um relatório da Innosight, a empresa média durará apenas 12 anos no S&P 500 até 2027. É por isso que a maioria das pessoas está melhor investindo em índices ou fundos mútuos. No entanto, se você tiver uma economia extra que deseja obter retorno, não há problema em investir em empresas individuais.

Só não arrisque dinheiro que você não pode perder. Para cada pessoa que entrou no início da Apple, há uma história de alguém que perdeu seu dinheiro investindo no Blackberry.

Qual foi o melhor investimento que você fez? Qual empresa você acredita que será a próxima Netflix ou Amazon?